Споруда має цікаву «біографію». Спершу, за ідеєю презеса єврейського кагалу Е. Фоєрштайна у 1911 р., це мав бути будинок для єврейських сиріт. Впродовж кількох наступних років проєкт реалізував його син Я. Фоєрштайн, який мав неоднозначну репутацію.
Урочисте відкриття відбулося 18 січня 1914 р. 

У 1915 р. сиротинець громили донські козаки: у кованих вхідних дверях досі видніються діри від куль. Під час німецької окупації тут розташовувалась біржа праці.

Сьогодні у приміщенні розмістився один із факультетів Дрогобицького державного педагогічного університету ім. Івана Франка.